04 · ระบบ L
กริดวัน LOW — วันแบบนี้พิเศษจริง หรือเราแค่เลือกวันที่ผลดีมาโชว์?
กติกา: วัน LOW ตอน 14:00 วางระดับทุกครึ่งกรอบเช้า จากใต้ฐานสองกรอบถึงเหนือยอดสองกรอบ ต่ำกว่าราคาตอนนั้นเป็นซื้อ สูงกว่าเป็นขาย แต่ละไม้ปิดกำไรที่หนึ่งขั้นแล้ววางใหม่ที่เดิม หยุดขาดทุนที่หนึ่งกรอบแล้วปิดระดับนั้นทั้งวัน ปิดทุกไม้ 23:59
บนวัน LOW
Sharpe 1.59 · t 2.3
536 วัน ต.ค. 2019 – เม.ย. 2024 · กำไร +11.8%/ปี · DD −9.5% · วันบวก 59%
ต่อวัน
ปิดกำไร 4.4 · หยุดขาดทุน 1.7
ประมาณ 7 รอบต่อวัน ไม้ค้างเฉลี่ย 2.2 ชั้น สูงสุด 8 ชั้น · วันแย่สุด −405 bp ต่อชั้น
36 แบบที่ลอง
บวก 36/36
เปลี่ยนขั้น พื้นที่ และหยุดขาดทุน ทุกแบบยังบวกบนวัน LOW — ไม่ใช่โชคของค่าเดียว
Walk-forward
1.16 · t 1.5
OOS 2021–24 แค่ 413 วัน ปี 2024 ติดลบ — สั้นเกินกว่าจะเป็นหลักฐานหนัก
ด่านที่หนึ่ง: วัน LOW ต้องชนะ "วันสุ่ม" ทั้งสามแบบ
ถ้ากริดทำกำไรบนวันไหนก็ได้ วัน LOW ก็ไม่พิเศษ เราจึงจำลองกริดบนทุกวันที่มี regime 5,000 ครั้ง แล้วสุ่มหยิบวันจำนวนเท่ากับวัน LOW มาเทียบ ด้วยวิธีสุ่มสามแบบที่ตอบคนละคำถาม: สุ่มวันไหนก็ได้ · เลื่อนแผนที่ regime ทั้งชุดไปในเวลา (เก็บโครงสร้างที่ LOW มาเป็นช่วงยาว) · และสุ่มเฉพาะภายในปีเดียวกัน (ตัดข้ออ้างว่า LOW แค่บังเอิญตกปีที่กริดดี)
กริดแบบมีหยุดขาดทุน (สเปก) · ไม่มีหยุดขาดทุน: จริง 1.32 p = 0.018 / 0.006 / 0.012 ผ่านทั้งสามเช่นกัน · ครั้งแรกที่เราทดสอบด้วยการสุ่มเพียง 20 รอบ ผลออกมาว่า "ไม่ผ่าน" — เพราะ 20 รอบไม่พอ ไม่ใช่เพราะ LOW ไม่พิเศษ
ตรวจอีกมุมโดยไม่แบ่งกล่อง: แบ่งทุกวันตาม Asia share เป็น 10 กลุ่มเท่าๆ กัน — กลุ่มที่เช้าเอเชียเงียบที่สุดให้กริดกำไรมากที่สุด กลุ่มกลางบวกอ่อนลง และตั้งแต่ 0.69 ขึ้นไป (โซน HIGH) กริดขาดทุนทุกกลุ่ม ทิศทางตรงกับที่ regime ทำนาย (ความสัมพันธ์อันดับ t = −2.3) และภายในปีเดียวกัน วัน LOW ให้กำไรมากกว่าวันอื่น ครบทั้ง 6 ปี (+17 bp/วันโดยเฉลี่ย)
-1
0
1
2
3
+1.38 0.00–0.08
+2.87 0.08–0.23
+0.88 0.23–0.32
+0.98 0.33–0.44
+0.74 0.44–0.58
+0.75 0.58–0.69
-1.47 0.69–0.79
-1.56 0.79–0.88
-0.92 0.88–0.95
-0.51 0.95–1.00
Sharpe ของกริดแบ่งตาม Asia share 10 กลุ่ม (ซ้าย = เช้าเอเชียเงียบสุด) · ทุกวันที่มี regime 2019–26
ด่านที่สอง: ต้นทุน — ด่านที่กริดเกือบไม่ผ่าน
กำไรของกริดมาจากขั้นเล็กจำนวนมาก: ปิดประมาณ 7 รอบต่อวัน กำไรก่อนหักต้นทุนราว 1.9 bp ต่อรอบ นั่นคือโครงสร้างที่จ่ายค่าธรรมเนียมมากที่สุดที่เป็นไปได้ กราฟนี้คือ Sharpe บนวัน LOW เมื่อต้นทุนต่อรอบ (spread + ค่าคอม + slippage) เพิ่มขึ้น — คุ้มทุนที่ประมาณ $0.33 ต่อออนซ์ เพิ่ม lot ไม่ช่วยเพราะต้นทุนทองคิดต่อออนซ์
-0.5
0
0.5
1
1.5
2
+1.53 $0.10
+1.22 $0.15
+0.90 $0.20
+0.59 $0.25
+0.27 $0.30
-0.36 $0.40
ต้นทุนรวมต่อรอบ ดอลลาร์ต่อออนซ์ · แปลงตามราคาทองของแต่ละวัน 2019–24 ($1,300–2,400) · ที่ราคาทองวันนี้ ต้นทุนเท่ากันกินสัดส่วนน้อยลงครึ่งหนึ่ง
เงื่อนไขของระบบ L
กำไรของ L อยู่หรือหายขึ้นกับตัวเลขเดียวคือ ต้นทุนรวมต่อรอบ — ตัวเลขทั้งหมดในหน้านี้ใช้ $0.15/oz ซึ่งเป็น spread ของบัญชี raw ถ้ารวมค่าคอมและ slippage แล้วเกิน $0.30 ระบบนี้ไม่คุ้มเปิด และ L ต้องรอวันของมัน: ตั้งแต่ 30 เมษายน 2024 เช้าเอเชียดังตลอดจึงไม่มีวัน LOW เลย ปี 2025–26 ระบบ H จึงทำงานคนเดียว
